以下為要點(diǎn)匯總：

中國人民銀行行長(cháng)潘功勝

降低存款準備金率和政策利率，并帶動(dòng)市場(chǎng)基準利率下行。近期將下調存款準備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，向金融市場(chǎng)提供長(cháng)期流動(dòng)性約1萬(wàn)億元；在今年年內還將視市場(chǎng)流動(dòng)性的狀況，可能擇機進(jìn)一步下調存款準備金率0.25-0.5個(gè)百分點(diǎn)。

降低中央銀行的政策利率，即7天期逆回購操作利率下調0.2個(gè)百分點(diǎn)，從目前的1.7%調降至1.5%，同時(shí)引導貸款市場(chǎng)報價(jià)利率和存款利率同步下行，保持商業(yè)銀行凈息差的穩定。預計本次政策利率調整之后，將會(huì )帶動(dòng)中期借貸便利（MLF）利率下調大概在0.3個(gè)百分點(diǎn)，預期貸款市場(chǎng)報價(jià)利率（LPR）、存款利率等也將隨之下行0.2到0.25個(gè)百分點(diǎn)。

利率調整對銀行凈息差的影響總體保持中性。下調存量房貸利率將減少銀行的利息收入，但也會(huì )減少客戶(hù)的提前還款。央行降準相當于為銀行直接提供低成本的、長(cháng)期的資金運營(yíng)，中期借貸便利和公開(kāi)市場(chǎng)操作是央行向商業(yè)銀行提供中短期資金的主要方式，利率的下降也將降低銀行的資金成本。

降低存量房貸利率，并統一房貸的最低首付比例。引導商業(yè)銀行將存量房貸利率降至新發(fā)放貸款利率的附近，預計平均降幅大約在0.5個(gè)百分點(diǎn)左右。

統一首套房和二套房的房貸最低首付比例，將全國層面的二套房貸款最低首付比例由當前的25%下調到15%。

將5月份人民銀行創(chuàng )設的3000億元保障性住房再貸款，中央銀行資金的支持比例由原來(lái)的60%提高到100%，增強對銀行和收購主體的市場(chǎng)化激勵。

將年底前到期的經(jīng)營(yíng)性物業(yè)貸款和“金融16條”這兩項政策文件延期到2026年底。原來(lái)這兩份文件是今年底到期。

創(chuàng )設新的貨幣政策工具，支持股票市場(chǎng)穩定發(fā)展。第一項是創(chuàng )設證券、基金、保險公司互換便利，支持符合條件的證券、基金、保險公司通過(guò)資產(chǎn)質(zhì)押，從中央銀行獲取流動(dòng)性，這項政策將大幅提升機構的資金獲取能力和股票增持能力。第二項是創(chuàng )設股票回購增持專(zhuān)項再貸款，引導銀行向上市公司和主要股東提供貸款，支持回購和增持股票。

支持收購房企存量土地。在將部分地方政府專(zhuān)項債券用于土地儲備基礎上，研究允許政策性銀行、商業(yè)銀行貸款支持有條件的企業(yè)市場(chǎng)化收購房企土地，盤(pán)活存量用地，緩解房企資金壓力。在必要的時(shí)候，也可以由人民銀行提供再貸款支持。這項政策我們和金融監管總局還在一起研究。

近期主要經(jīng)濟體的貨幣政策進(jìn)行了調整，人民幣匯率貶值壓力明顯緩解，而且轉向了升值。從中國國內的形勢看，我們認為人民幣匯率還是有比較穩定的堅實(shí)基礎。一是從宏觀(guān)層面來(lái)說(shuō)，經(jīng)濟回穩向好態(tài)勢將進(jìn)一步鞏固和增強。二是國際收支保持基本平穩。三是人民銀行、外匯局非常重視外匯市場(chǎng)建設。

人民銀行在匯率政策上的立場(chǎng)是清晰的，也是透明的。有這么幾個(gè)要點(diǎn)：第一，我們堅持市場(chǎng)在匯率形成中的決定性作用，保持匯率彈性。第二，要強化預期引導，防止外匯市場(chǎng)形成單邊一致性預期并自我實(shí)現，防范匯率超調風(fēng)險，保持人民幣匯率在合理均衡水平上的基本穩定。

目前，國債收益率曲線(xiàn)作為重要的價(jià)格信號，還存在遠端定價(jià)不充分、穩定性不足等問(wèn)題。央行對長(cháng)期國債收益率作風(fēng)險提示，與市場(chǎng)加強溝通，是為了遏制羊群效應而導致長(cháng)期國債收益率單邊下行可能潛藏的系統性風(fēng)險。

近期，人民銀行發(fā)現債券市場(chǎng)存在一些操縱價(jià)格、出借賬戶(hù)、開(kāi)展利益輸送等情況。我們將加大銀行間債券市場(chǎng)違法違規行為的查處，并適時(shí)向社會(huì )公布。

目前，人民銀行已將國債買(mǎi)賣(mài)納入到貨幣政策工具箱，并開(kāi)始了嘗試操作。我們怎么操作很透明，人民銀行網(wǎng)站都是公開(kāi)的。我們也在會(huì )同財政部，共同研究?jì)?yōu)化國債發(fā)行節奏、期限結構、托管制度等。人民銀行在二級市場(chǎng)開(kāi)展國債買(mǎi)賣(mài)的整個(gè)過(guò)程將會(huì )是漸進(jìn)式的。

創(chuàng )設兩項結構性貨幣政策工具，支持資本市場(chǎng)穩定發(fā)展。這也是人民銀行第一次創(chuàng )新結構性貨幣政策工具支持資本市場(chǎng)。第一項工具是證券、基金、保險公司互換便利。計劃互換便利首期操作規模是5000億元，未來(lái)可視情況擴大規模。通過(guò)這項工具所獲取的資金只能用于投資股票市場(chǎng)。第二項工具是股票回購、增持再貸款，首期額度是3000億元。

據證券時(shí)報，談及平準基金的創(chuàng )設，中國人民銀行行長(cháng)潘功勝在回應提問(wèn)時(shí)表示，正在研究。

據證券時(shí)報，對于存量房貸跨行轉按揭，央行行長(cháng)潘功勝表示，初期會(huì )先在本行內實(shí)施轉按揭，下一步再考慮是否需要跨行轉按揭。

國家金融監督管理總局局長(cháng)李云澤

目前，高風(fēng)險機構集聚的地區，都已經(jīng)形成了具體的改革化險方案，正在“一省一策”穩妥有序地推進(jìn)實(shí)施。同時(shí)，我們也指導銀行保險機構積極配合化解房地產(chǎn)和地方政府債務(wù)風(fēng)險。當前，我國金融業(yè)尤其是大型金融機構經(jīng)營(yíng)穩健，風(fēng)險可控。伴隨著(zhù)房地產(chǎn)、地方債，以及中小金融機構三大風(fēng)險逐步化解和緩釋?zhuān)鹑陲L(fēng)險正在穩步收斂。

經(jīng)研究，國家計劃對六家大型商業(yè)銀行增加核心一級資本，將按照“統籌推進(jìn)、分期分批、一行一策”的思路，有序實(shí)施。我們也將持續督促大型商業(yè)銀行提升精細化管理水平，強化資本約束下的高質(zhì)量發(fā)展能力。

擴大股權投資試點(diǎn)城市的范圍。我們將會(huì )同有關(guān)部門(mén)研究將試點(diǎn)范圍由原來(lái)的上海擴大至北京等18個(gè)科技創(chuàng )新活躍的大中型城市。

適當放寬股權投資金額和比例限制，將表內投資占比由原來(lái)的4%提高到10%，投資單只私募基金的占比由原來(lái)的20%提高到30%。

將從三個(gè)方面對續貸政策進(jìn)一步優(yōu)化。一是將續貸對象由原來(lái)的部分小微企業(yè)擴展至所有小微企業(yè)，貸款到期后有真實(shí)融資需求，同時(shí)又存在資金困難的小微企業(yè)，符合條件的均可申請續貸支持。二是將續貸政策階段性擴大到中型企業(yè)，期限暫定為三年，也就是對2027年9月30日前到期的中型企業(yè)流動(dòng)資金貸款，都可以參照小微企業(yè)的續貸政策。三是調整風(fēng)險分類(lèi)標準，對依法合規、持續經(jīng)營(yíng)、信用良好企業(yè)的貸款辦理續期，不因續貸單獨下調風(fēng)險分類(lèi)。

截至目前，商業(yè)銀行已審批“白名單”項目超過(guò)5700個(gè)，審批通過(guò)融資金額達到1.43萬(wàn)億元，支持400余萬(wàn)套住房如期交付。在協(xié)調機制的帶動(dòng)下，金融機構對房地產(chǎn)行業(yè)的支持力度也在不斷擴大。截至8月末，我們今年的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款較年初實(shí)現了正增長(cháng)，扭轉了房開(kāi)貸下滑的態(tài)勢。房地產(chǎn)的并購貸款和住房租賃貸款也分別增長(cháng)14%和18%。

將繼續支持資本市場(chǎng)持續穩健發(fā)展。一是擴大保險資金長(cháng)期投資改革試點(diǎn)，支持其他符合條件的保險機構設立私募證券投資基金，進(jìn)一步加大對資本市場(chǎng)的投資力度。二是督促指導保險公司優(yōu)化考核機制，鼓勵引導保險資金開(kāi)展長(cháng)期權益投資。三是鼓勵理財公司、信托公司加強權益投資能力建設，發(fā)行更多長(cháng)期限權益產(chǎn)品，積極參與資本市場(chǎng)，多渠道培育壯大耐心資本。

中國證券監督管理委員會(huì )主席吳清

重點(diǎn)抓好“三個(gè)突出”：一是突出增強資本市場(chǎng)內在穩定性。樹(shù)立回報投資者的鮮明導向，提高上市公司質(zhì)量和投資價(jià)值。二是突出服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟回升向好和經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。聚焦服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力等重點(diǎn)領(lǐng)域，用好股票、債券、期貨等多種資本市場(chǎng)工具，多措并舉活躍并購重組市場(chǎng)，我們還將發(fā)布關(guān)于促進(jìn)并購重組的六條措施。三是突出保護中小投資者合法權益。堅決打擊財務(wù)造假、操縱市場(chǎng)等違法違規行為。

最近在有關(guān)部委的大力支持下，證監會(huì )等相關(guān)部門(mén)制定了《關(guān)于推動(dòng)中長(cháng)期資金入市的指導意見(jiàn)》，近日將會(huì )印發(fā)?？傮w是著(zhù)眼于“長(cháng)錢(qián)更多、長(cháng)錢(qián)更長(cháng)、回報更優(yōu)”的目標，進(jìn)一步促進(jìn)中長(cháng)期資金入市。即將發(fā)布的《指導意見(jiàn)》重點(diǎn)提出了三方面舉措：一是大力發(fā)展權益類(lèi)公募基金。二是完善“長(cháng)錢(qián)長(cháng)投”的制度環(huán)境。三是持續改善資本市場(chǎng)生態(tài)。

支持并購六條，也就是《關(guān)于深化上市公司并購重組市場(chǎng)改革的意見(jiàn)》主要內容包括：大力支持上市公司向新質(zhì)生產(chǎn)力方向轉型升級；積極鼓勵上市公司加強產(chǎn)業(yè)整合。對于上市公司之間的整合需求，我們將通過(guò)大幅簡(jiǎn)化審核程序等方式來(lái)給予支持。同時(shí)，通過(guò)鎖定期“反向掛鉤”等一些安排，鼓勵私募投資基金積極參與并購重組；進(jìn)一步提高監管包容度；下大力氣提升重組市場(chǎng)交易效率。證監會(huì )將引導證券公司等中介機構進(jìn)一步提高服務(wù)水平，充分發(fā)揮交易撮合和專(zhuān)業(yè)服務(wù)等功能，助力上市公司實(shí)施高質(zhì)量的并購重組。

已會(huì )同相關(guān)部委研究制定了上市公司市值管理指引，最近將就市值管理指引公開(kāi)征求意見(jiàn)。同時(shí)，會(huì )同相關(guān)部委推動(dòng)建立上市公司股份回購的市場(chǎng)化激勵約束機制，激發(fā)上市公司大股東、高管等相關(guān)主體的內生動(dòng)力，進(jìn)一步提升上市公司投資價(jià)值。

證監會(huì )將會(huì )同有關(guān)方面，進(jìn)一步支持中央匯金公司加大增持力度、擴大投資范圍的有關(guān)安排，推動(dòng)包括中央匯金公司在內的各類(lèi)中長(cháng)期資金投資股市。